O Relatório Mundial de GNL, 2024, da União Internacional do Gás (IGU, sigla em ingles revela que o comércio global de gás natural liquefeito (GNL) cresceu 2,1% em 2023, ultrapassando 401 milhões de toneladas (MT). Este mercado global conecta actualmente 20 mercados exportadores a 51 mercados importadores, enquanto a oferta é actualmente o principal factor limitante de crescimento.
O 15º relatório anual da IGU, sublinha que, após dois anos de turbulência severa, o mercado de GNL encontrou um novo, porém frágil, equilíbrio, dada a falta de oferta disponível no curto prazo.
“O GNL se tornou um componente crítico da matriz energética global, com seu papel como um recurso flexível, altamente eficiente e confiável continuando a crescer. Por isso, a descarbonização da cadeia de valor do GNL é uma prioridade para muitos stakeholders da indústria”. Refere a IGU, acrescentando que, o crescimento da capacidade de recebimento de GNL tem moldado o desenvolvimento do mercado nos últimos 24 meses, alcançando impressionantes 1.029,9 MTPA em 47 mercados no final de Fevereiro de 2024, adicionando quase 70 MTPA em 2023 e tornando-o o ano com o maior número de novas adições desde 2010. A Europa teve o maior acréscimo de 30 MTPA, seguida pela Ásia com 26,9 MTPA e Ásia-Pacífico com 13 MTPA. As Filipinas e o Vietname entraram para o clube dos importadores de GNL pela primeira vez em 2023.
A oferta permaneceu limitada, com um crescimento de apenas 0,8% ano a ano com a adição de 3,8 MTPA da Indonésia no Tangguh LNG. No entanto, a capacidade global de liquefação deve crescer para mais de 700 MTPA até 2030, impulsionada por novos FIDs e o início de projetos atualmente em construção para apoiar a crescente demanda, particularmente nos mercados asiáticos em crescimento, onde a mudança do carvão para o gás é uma estratégia importante de descarbonização e melhoria da qualidade do ar.
A exportação de GNL foi dominada pelos EUA, que se tornou o maior produtor e exportador (84,53 MT em 2023 contra 75,63 MT em 2022), seguido pela Austrália (79,56 MT), Catar (78,22 MT) e Rússia (31,36 MT).
O estudo da IGU constata que, em 2023, os preços spot do GNL caíram para níveis palatáveis para a recuperação do crescimento das importações na Ásia, com o Platts JKM em média de $13,86/mmBtu durante o ano, enquanto a volatilidade média anual dos preços foi significativamente reduzida em relação aos níveis de 2022, mas ainda permanece acima do período pré-crise. A China voltou a ser o maior importador de GNL com 71,19 MT, o Japão e a Coreia mantiveram-se em segundo e terceiro lugar apesar de declínios anuais, e a Índia voltou à quarta posição, com maior demanda respondendo ao menor preço spot. A Europa também consolidou seu papel como um grande importador de GNL, mantendo o segundo maior volume de importação regional com 121,29 MT em 2023. Com o GNL fornecendo quase metade do gás da Europa, a competição entre os mercados asiáticos e europeus continua sendo uma dinâmica chave do mercado.
A IGU indica que o mercado global de GNL continua a evoluir rapidamente em resposta à crescente demanda por gás em mercados emergentes, ao aumento e diversificação dos participantes do mercado e à aceleração do desenvolvimento e inovação tecnológica.
“A indústria de GNL não é mais um jogo apenas para grandes mercados ou grandes empresas, com players de portfólio desempenhando um papel cada vez mais importante> Em 2023, cerca de 180 empresas estavam envolvidas em entregas de GNL sob contratos de longo prazo”.
No entanto, o estudo alerta que várias incertezas importantes confrontam o mercado limitado por oferta, contribuindo para a fragilidade de seu equilíbrio actual. As principais fontes dessa incerteza incluem: a pausa nas aprovações de projectos de GNL não-FTA pela administração Biden, que pode atrasar mais de 70 MTPA de nova capacidade; sanções ao GNL russo, que impactam quase 20 MTPA de capacidade esperada; a possibilidade de que a Ucrânia não renove o acordo de trânsito de gás russo no final de 2024; gargalos em estaleiros; o risco contínuo de segurança no Oriente Médio; bem como o declínio de fornecimento de alguns campos de gás. Mais de 120 MTPA da capacidade de liquefação atualmente operacional têm mais de 20 anos, e algumas dessas instalações estão sendo desativadas devido à produção insuficiente de gás upstream, o que chama a atenção para o risco do lado da oferta.
Fonte: O Económico
